【案例】

马某和李某联合设立了制造企业H有限责任公司，注册资本1000万元。其中，马某认缴700万元，全部实缴；李某认缴300万元，但未出资。后来，两人因经营理念产生分歧，商定由马某零对价收购李某未实缴出资的股权。股权转让发生时，H公司累计未分配利润为负10万元。

【当地税务人员观点】

主管税务机关工作人员认为该股权转让不具合理性，属于《国家税务总局关于发布〈股权转让所得个人所得税管理办法（试行）〉的公告》（国家税务总局公告2014年第67号，以下简称67号公告）明确的“视为股权转让收入明显偏低”的情形，应按照该公告第十四条规定的净资产核定法，也就是按照每股净资产或股权对应的净资产份额核定股权转让收入。

根据核定，H公司的净资产为690万元（实收资本700万元减去未分配利润10万元），李某持有公司30%股权，对应的净资产份额为207万元（690万元×30%），李某的股权转让收入为207万元。因李某未实缴出资，股权原值为零元，确定李某的股权转让所得为207万元。该转让所得适用20%税率，应申报缴纳个人所得税41.4万元（207万元×20%）。

【纳税人观点】

李某认为其转让的是未实缴出资的股权，零对价转让合情合理，不应对该转让核定收入。

——以上，摘自：2025年9月2日，中国税务报，第7版

【税案探究】

一、上述哪种观点正确？

二、发生税企争议，该怎么办？

三、如何才能避免此类涉税风险？

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