◎典型案例◎

B公司是一家由某银行控股设立的全国性一级法人金融租赁公司，主营直接融资租赁（适用13%增值税税率）和售后回租融资租赁（适用6%增值税税率）两类业务。2022年以来，B公司在未享受所属行业增值税实际税负超过3%部分即征即退政策的情况下，整体增值税税负率仅为2.6%，远低于行业平均水平，明显存在数据异常。

税务干部发现疑点后，核实了B公司的会计处理和税务核算，逐行分析了企业的增值税纳税申报表。B公司申报的《增值税纳税申报表附列资料（三）》显示，对于融资成本，企业没有按照每类业务实际对应的融资成本进行分别扣除，而是以两类融资租赁增值税销售额占比为标准，对全部融资成本进行统一分摊后扣除。

◎风险分析◎

根据《营业税改征增值税试点有关事项的规定》（财税〔2016〕36号附件2），直接融资租赁以取得的全部价款和价外费用，扣除相关借款利息、债券利息及车辆购置税后的余额为销售额；售后回租以取得的全部价款和价外费用（不含本金），扣除相关借款利息、债券利息后的余额为销售额。10号公告进一步明确，融资租赁业务的差额计税政策有效期延续至2027年12月31日。根据以上政策，两类业务允许扣除的，是两类业务各自“实际对应”的融资成本，而非混同后按比例分摊的结果。

直接融资租赁和售后回租的计税口径有明显差异——直租业务的增值税销售额包含本金，售后回租的增值税销售额不含本金。企业一旦以“增值税销售额占比”统一分摊融资成本，含本金的直接融资租赁将分得更多融资成本，不含本金的售后回租融资租赁会分得较少的融资成本。高税率业务多扣除、低税率业务少扣除，将导致企业整体税负被系统性压低。经核查取证和多轮政策辅导，B公司最终补缴税款及滞纳金4000多万元，抵减增值税留抵税额1100多万元。

◎合规提示◎

融资租赁企业在差额征税申报环节，须严格区分直接租赁与售后回租两类业务，守住业务边界。按每笔业务实际对应的融资成本分别归集扣除，不得以“增值税销售额占比”等间接口径混同分摊。

实务中，每笔业务的融资成本，均可通过会计核算和台账追溯。建议企业建立融资成本核算台账，确保差额扣除有据可依。

——来源：2026年7月3日，中国税务报，第5版，原题：《税收优惠合规享，关键事项别“过界”》